Amazon triple sa commande de puces Nvidia face à la demande en IA
27 août 2026 · IA · NVDA,AMZN,MSFT,GOOGL,TSM
Amazon et Nvidia ont annoncé un partenariat élargi incluant 2 millions de GPU supplémentaires (Blackwell Ultra, Rubin, Rubin Ultra) pour les data centers AWS en 2027-2028, triplant ainsi une commande initiale de 1 million de GPU passée cinq mois plus tôt. Le deal, dont la valeur est estimée à plusieurs dizaines de milliards de dollars, intègre également des CPU Vera, des outils d'IA, des plateformes robotiques et des modèles ouverts Nemotron sur AWS Bedrock. Nvidia a parallèlement annoncé un chiffre d'affaires record de 96,2 milliards de dollars au T2, avec des revenus data center en hausse de 117% sur un an à 89 milliards. La société prévoit 108 milliards de revenus au T3, portés notamment par les GPU Rubin de nouvelle génération.
Impact marchés
Impact majeur sur le secteur des semi-conducteurs IA et du cloud. NVDA directement bénéficiaire avec des résultats records et une visibilité renforcée. AMZN/AWS consolide sa position de leader cloud IA. Concurrents hyperscalers (MSFT, GOOGL, META) sous pression pour sécuriser leur propre approvisionnement. Chaîne d'approvisionnement mémoire et fonderies (TSMC, Samsung, SK Hynix) en tension. Secteur robotique (Amazon warehouses) en transformation via IA physique.
Opportunités
Opportunités : NVDA reste le fournisseur incontournable de l'IA malgré la montée des puces maison ; la visibilité sur 2027-2028 soutient la thèse long terme. Rubin GPU = prochain catalyseur de croissance. Risques : valorisation déjà élevée, Amazon développe ses propres puces Trainium et Graviton pouvant réduire la dépendance à Nvidia à terme ; concentration de la demande chez quelques hyperscalers = risque si dépenses capex ralentissent.